HPI2 股票財務分析 - RCS 媒體集團有限公司 (DB) Stock

概覽

RCS MediaGroup SpA 總部位於義大利，主要經營媒體領域，主要出版印刷版和數位版報紙、雜誌和書籍。其投資組合中值得注意的是《晚郵報》和《米蘭體育報》等著名報紙，它們是義大利市場的領導者。該公司在西班牙也佔有重要地位，經營《El Mundo》等主要出版品。 RCS MediaGroup 利用其廣泛的編輯內容和媒體資產涉足數位和行動平台，增強其訊息傳播和受眾範圍。此外，RCS 還舉辦體育賽事並管理廣播業務，進一步使其媒體和娛樂產品更加多元化。這種多方面的方法幫助 RCS 在不斷發展的媒體格局中保持突出的地位。

質量，價值，動能分數

下表顯示了該公司的質量，價值和動能分數。

質量

QualityScore 是一種專有的評分模型，可根據現金產生效率來識別高品質公司。

價值

根據公司的相對估值對公司進行排名的專有評分模型。分數範圍從 0 到 100，其中 100 分是最被低估的。

動能

專有的評分模型，根據公司六個月的勢頭進行排名。

基金情緒

基金情緒 (fka 所有權) 評分是一種專有的定量模型，根據所有權累積程度對公司進行排名。

QVM模型

QVM 分數是一種專有的評分模型，它將品質、價值和動量結合成一個指標，對公司進行從 0 到 100 的排名。

收益表：收入、營運收入、淨收益

截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的收入為811.30百萬。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的營業收入為102.30百萬。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的淨利為63.10百萬。

期末 (TTM)	收入 (MM)	營業收入 (MM)	淨利 (MM)
2025-06-30	811.30	102.30	63.10
2025-03-31	819.90	100.60	63.00
2024-12-31	819.20	98.40	62.00
2024-09-30	823.50	95.60	61.30
2024-06-30	822.90	91.10	60.60
2024-03-31	817.80	88.90	57.20
2023-12-31	828.00	85.10	57.00
2023-09-30	831.60	79.10	54.20
2023-06-30	838.50	70.00	56.20
2023-03-31	840.50	67.70	49.00
2022-12-31	845.00	69.20	50.10
2022-09-30	856.40	77.40	49.50
2022-06-30	870.10	100.60	57.90
2022-03-31	855.40	102.70	74.90
2021-12-31	846.20	98.00	72.40
2021-09-30	865.80	111.40	85.90
2021-06-30	851.80	109.00	82.40
2021-03-31	752.60	56.90	34.60
2020-12-31	749.50	52.60	31.70
2020-09-30	743.40	40.00	20.20
2020-06-30
2020-03-31

收益表：每股盈利

期末 (TTM)	基本每股收益	稀釋每股收益
2025-06-30
2025-03-31
2024-12-31
2024-09-30
2024-06-30	0.12	0.12
2024-03-31
2023-12-31	0.11	0.11
2023-09-30
2023-06-30	0.11	0.11
2023-03-31
2022-12-31	0.10	0.10
2022-09-30	0.10	0.10
2022-06-30	0.12	0.12
2022-03-31
2021-12-31	0.14	0.14
2021-09-30	0.26	0.25
2021-06-30	0.17	0.17
2021-03-31	0.08	0.08
2020-12-31	0.06	0.06
2020-09-30	0.03	0.03
2020-06-30	0.03	0.03
2020-03-31	0.11	0.10

現金流：營運活動、投資活動、融資活動

截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的經營活動產生的現金為138.60百萬。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的投資活動產生的現金為-25.20百萬。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的融資活動產生的現金為-80.30百萬。

期末 (TTM)	經營活動產生的現金 (MM)	投資活動現金 (MM)	融資活動產生的現金 (MM)
2025-06-30	138.60	-25.20	-80.30
2025-03-31
2024-12-31	115.70	-20.00	-54.10
2024-09-30
2024-06-30	111.90	-19.70	-92.50
2024-03-31
2023-12-31	93.30	-21.50	-79.10
2023-09-30
2023-06-30	60.00	-82.00	-24.10
2023-03-31
2022-12-31	93.40	-80.70	-62.10
2022-09-30
2022-06-30	144.00	-10.80	-117.60
2022-03-31
2021-12-31	134.70	-5.90	-106.10
2021-09-30
2021-06-30	103.80	-0.30	-78.50
2021-03-31
2020-12-31	98.40	2.30	-54.70
2020-09-30
2020-06-30
2020-03-31

估值指標：市盈率、市價帳面淨值比、市價有形資產比

截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的本益比為8.07。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的p/書為1.15。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的p/待定值為6.95。

書本: 目前收盤價除以每股帳面價值。

P/TBV: 當前價格除以每股有形帳面價值。

期末 (TTM)	本益比	書本	P/TBV
2025-06-30	8.07	1.15	6.95
2025-03-31	7.09	0.99	6.08
2024-12-31	6.02	0.89	18.64
2024-09-30	5.54	0.81	15.68
2024-06-30	5.73	0.79	15.68
2024-03-31	6.65	0.91	9.30
2023-12-31	9.17	1.28	42.84
2023-09-30
2023-06-30
2023-03-31
2022-12-31
2022-09-30
2022-06-30
2022-03-31	5.47	1.07	989.50
2021-12-31	5.32	1.33	-9.54
2021-09-30	4.21	1.03	-6.36
2021-06-30	4.80	1.18	-7.25
2021-03-31	11.42	1.28	-4.97
2020-12-31	12.39	1.27	-5.09
2020-09-30	19.57	1.45	-3.48
2020-06-30	21.84	1.47	-4.29
2020-03-31	6.87	1.44	-3.63

估值指標：息稅前利潤佔企業價值比、過去3年平均息稅前利潤佔企業價值比

截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的息稅前利潤/EV為0.17。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的息稅前利潤 (3 年)/EV為0.15。

期末 (TTM)	息稅前利潤/企業價值	息稅前利潤 (3 年)/EV
2025-06-30	0.17	0.15
2025-03-31	0.19	0.16
2024-12-31	0.20	0.17
2024-09-30	0.19	0.17
2024-06-30	0.21	0.21
2024-03-31	0.18	0.18
2023-12-31	0.11	0.13
2023-09-30	0.14	0.18
2023-06-30	0.13	0.19
2023-03-31	0.13	0.14
2022-12-31	0.19	0.19
2022-09-30	0.24	0.21
2022-06-30	0.33	0.24
2022-03-31	0.24	0.17
2021-12-31	0.21	0.15
2021-09-30	0.23	0.17
2021-06-30	0.24	0.17
2021-03-31	0.07	0.15
2020-12-31	0.06	0.16
2020-09-30	0.05	0.16
2020-06-30	0.04	0.16
2020-03-31	0.14	0.18

管理效益

截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的長的為0.06。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的魚子為0.15。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的羅伊克為0.10。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的汽缸為0.06。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的奧克羅伊克為0.18。

期末 (TTM)	長的	魚子	投資報酬率	騙子	OCRACY
2025-06-30	0.06	0.15	0.10	0.06	0.18
2025-03-31	0.07	0.15	0.10	0.07	0.18
2024-12-31	0.06	0.15	0.10	-0.00	0.18
2024-09-30	0.06	0.16	0.09	-0.00	0.17
2024-06-30	0.06	0.15	0.09	-0.01	0.15
2024-03-31	0.06	0.15	0.10	-0.01	0.16
2023-12-31	0.06	0.15	0.09	-0.07	0.10
2023-09-30	0.06	0.15	0.09	-0.07	0.09
2023-06-30	0.05	0.15	0.09	-0.08	0.10
2023-03-31	0.05	0.13	0.08	-0.08	0.16
2022-12-31	0.05	0.14	0.09	0.00	0.00
2022-09-30	0.06	0.14	0.09	0.03	0.26
2022-06-30	0.08	0.17	0.10	0.03	0.24
2022-03-31	0.07	0.24	0.13	0.04	0.23
2021-12-31	0.09	0.23	0.11	0.04	0.00
2021-09-30	0.09	0.31	0.14	0.04	0.17
2021-06-30	0.08	0.31	0.15	0.05	0.19
2021-03-31	0.04	0.13	0.06	0.08	0.17
2020-12-31	0.03	0.11	0.05	0.08	0.16
2020-09-30	0.02	0.08	0.03	0.04	0.18
2020-06-30	0.02	0.07	0.03	0.04	0.21
2020-03-31	0.06	0.23	0.09	0.01	0.22

Gross Margins

截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的毛利率為0.16。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的淨利潤率為0.08。
截至2025年6月30日，RCS 媒體集團有限公司的營業利益率為0.12。

毛利率: 毛利率是減去銷售成本後剩餘收入的比率。計算公式為 1.0 - (收入 - COGS ) / 收入。

淨利潤率: 淨利潤率（又稱利潤率）是減去淨利潤後剩餘的收入比率。它的計算方式為淨利/收入。

營業利益率: 營業利益率是減去營業收入後剩餘收入的比率。它的計算方式為營業收入/收入。

期末 (TTM)	毛利率	淨利潤率	營業利益率
2025-06-30	0.16	0.08	0.12
2025-03-31	0.19	0.08	0.12
2024-12-31	0.15	0.07	0.12
2024-09-30	0.15	0.07	0.11
2024-06-30	0.15	0.07	0.11
2024-03-31	0.17	0.07	0.10
2023-12-31	0.14	0.07	0.09
2023-09-30	0.14	0.07	0.09
2023-06-30	0.13	0.07	0.09
2023-03-31	0.14	0.06	0.08
2022-12-31	0.13	0.06	0.09
2022-09-30	0.15	0.06	0.09
2022-06-30	0.16	0.07	0.11
2022-03-31	0.18	0.09	0.12
2021-12-31	0.20	0.09	0.11
2021-09-30	0.20	0.10	0.14
2021-06-30	0.20	0.10	0.14
2021-03-31	0.15	0.05	0.08
2020-12-31	0.12	0.04	0.05
2020-09-30	0.11	0.03	0.05
2020-06-30	0.11	0.02	0.05
2020-03-31	0.16	0.06	0.10